猎梦人谈交易系统

猎梦人

刚刚投入外汇市场的新手可能一听到某些老手谈到自己有“交易系统”时都会忍不住悠然神往。记得刚开始独立做外汇保证金交易时，就是有意识的努力摸索，形成自己的交易系统的过程。

时至今日，我自己接触和“开发”的交易系统恐怕有几十个版本了，从最开始付费去买“成品”回来研究，到学了技术分析用指标“摞积木”一样的拼凑，再到现在有意识的将自己对市场和交易认识同技术系统相融合，一步步曾经神秘的交易系统也越加简单和清楚起来。

问我经验的朋友应该都会记得，我一直建议大家先从“交易系统”着手，然后逐渐发展成“系统交易”，看起来字是一样的，只是排列的顺序不同罢了，但其中有大文章。今天就先讲一下我对交易系统的认识，以后有时间再把我认为的两者区别详细的写出来。

交易系统能够告诉我们以下的这些信息：应该制订什么样的交易策略？当前的市场是处在一个怎么样的情况下？是应该买进、卖出还是选择观望？如果交易止损位置和目标位置都是在哪里？持仓比例应该是多少？潜在的获利空间有多大？……

在我的定义中，交易系统即可以是直观存在的，比如将一些指标叠加在一起，然后相互配合使用进行交易的，就是一个直观的交易系统。但是，对于一些在市场浸淫多年，经验丰富的交易者来说，交易系统可能会是比较抽象的，他们可能会脱离一些传统技术指标的使用，而将买卖标准应用于行情的主要走势上。

对于新手来说，先有一个直观的交易系统，能够帮助他们从市场的价格走势中寻找到有帮助的信息，就是一个非常好的起步。这样就脱离了凭感觉买卖，猜大小，或者价格涨的太高了，应该做空、价格跌的太多了，应该买入这类最低级的业余交易模式。

记得我刚开始做交易的时候，外汇保证金交易是刚刚兴起的时候，所谓的“交易系统”都被披上了神秘的色彩，被形容成“银行”“基金经理”使用的，那个时候我除了去买一些源码加密的交易系统外，就只能自己捧着厚厚的《期货市场技术分析》，从里面选出指标拼凑起来。最开始的几个交易系统，简直就是指标结合，把MACD，CCI，KDJ，RSI，布林线，均线，ROC，MTM……这样一堆指标全都放在一块了。结果自然就是一个给出买入信号，一个让卖出，一个提示超买/超卖了，一个显示趋势明显。总之被搞的晕头转向，也着实亏了不少钱。

现在要比当初好很多了，互联网上的资源非常丰富，外汇保证金交易也是一个比较成熟的投机模式，大家都能够在网络上找到很多付费或者免费的交易系统。只要弄清楚自己的性格适合哪种交易方式，然后研究三两个类似的交易系统，照猫画虎也能形成自己的交易系统，大大的节省了时间和心力。

文章写到这里开始进入重点了。上文所说的“弄清楚自己的性格适合哪种交易方式”就是一个交易者在接触交易系统中必须要明确的。大家可能会听到经常有人说什么长线交易、中线交易、短线交易，日内交易、超短线交易，剥头皮交易，这些都是根据交易的时间周期来定的。任何商品市场都是有惯性的，大家可以把图表的时间周期从季、月、周、日、小时、分钟一层层的看下去，会发现在每个不同的图表中都会有一段时间呈单方向波动的，无论是向上还是向上。而你喜欢的交易周期决定了你是上面的哪一种交易方式。下面是我自己对这些交易方式的定义，仅供参考：

长线交易方式：在季、月图中寻找交易机会，每次持仓通常几个月的时间，甚至几年；
中线交易方式：在周图中寻找机会，持仓几个星期或几个月；
短线交易方式：在日线图中的交易机会，持仓几天，或几个星期；
日内交易方式：持仓时间在24小时以内，通常交易不会产生隔夜利息；
超短线交易方式：持仓时间在1小时以内或几个小时；
剥头皮交易方式：持仓时间在几分钟内，甚至以秒计。

因为我以前专门介绍过这些交易方式，并对他们的优势和劣势做出过比较，在这里就不再一一说明了。交易者在明确自己的性格适合哪一种交易方式后，就可以有针对性的寻找一些交易系统来研究、学习，从而形成自己的交易系统。

接下来是交易系统的理念部分。一个好的交易系统必须有它的灵魂，而不是简单的把一些指标叠加起来。这个“交易系统的灵魂”指的就是交易者自己本身对市场的认识或者对行情把握上的能力。

大家可能会听说过很多理论，比如道氏理论，波浪理论，趋势理论，江恩理论，周期理论，混沌理论，区间理论，黄金分割理论……这些理论很多本身之间可能会有着相互矛盾的地方，所以新手在学习的时候非常容易困惑。这些年的交易经验也让我对市场有了独立的看法，尽管这所谓的“自己的看法”其实也是受这些理论的影响，但是已经可以让我用自己的观点来解读市场行情。对于一个新手来说，没有必要去刻意的花心思去研究，随着经验越来越多，接触的知识越来越多，这都是在潜移默化中完成的。在这里之所以要列出来，是因为形成自己的交易系统绝不是一蹴而就的，在不断的改进中，当你有一天有意识的去把“所选择使用的指标服务于自己的理论”做为行动，真正是你自己的交易系统就接近完成了。这也算是提前把关键透露出来，给大家一个摸索的方向。

然后就是判断市场部分，这个判断市场指的是技术面。大家在外汇市场交易的目的就是在某个货币低价时买进，等到高价时卖出去。因为外汇是两个不同的货币兑换价格的比较，所以也可以说成是在高价卖出，低价买进，两者都是一回事，叫法不同而已。所以就需要我们考虑几个问题：

1，什么情况下是低价，用什么做为衡量价低的标准；
2，什么情况下是高价，用什么做为衡量价高的标准；
3，什么情况下不知道价高还是价低，用什么做为判断标准。

其实技术分析就是围绕这几个问题来进行的，只要你制订了自己的标准并且能够接受住市场的考验（也就是稳定赚钱了），那么这个问题就迎刃而解了。可能大家看到这里会困惑了，这些衡量价格高低或者判断价格所处的状态标准是什么呢？对于新手来说，其实就是指标。

随便拿个指标KDJ做为例子，金叉代表为低价，死叉代表为高价，超买卖代表不知道价高还是价低。但真实交易中当然不会是这么简单，如果遇到金叉就买，死叉就卖的话，长期下来帐户肯定会亏的一塌糊涂。因为交易绝对不可能是这么简单的事情，否则天下人都拿个KDJ去交易，没有亏钱的人了。

解决这个办法有很多，简单一点的就是把几个不同类型的指标研究明白，然后相互配合着使用，复杂一点的就是用多周期共振来寻找买卖机会，其他的办法还有很多，因为不是文章涉及的范围，所以先浅谈辄止吧。

最后是交易系统的损失控制部分。这需要交易者对历史数据进行回顾，比如出现的最大连续亏损点数和次数各是多少，交易系统的止损标准是什么，最大止损点数是多少，交易的风险和回报比是多少等等。这些能够保证交易者将帐户的风险降到最大可控程度，同时对于交易系统的获利能力有一个具体的认识。

交易系统只是一个工具，有了这个工具能够在交易过程中为交易者提供非常有价值的帮助。但是最终决定帮助程度的是交易者自己是否能够完全执行交易系统的使用规则。拥有一个非常出色的交易系统，但在执行上遇到大麻烦而无法赚钱的情况在这个市场上屡见不鲜，所以在有了交易系统之后，交易者应该在训练自己的执行力上多花些功夫。还有一个常见的现象就是交易者本身已经有了一套不错的交易系统了，但很遗憾他们却把时间放在追求百分百胜率的优化上，从而走进了一个永远不可能有结果的极端中。

PS：本文是猎梦人的原创文章，感谢您的收藏或转载，谢绝网络抢劫。如果转载请注明作者和出处，并保留文章标题、内容的完整性。谢谢您的合作。

沅

加上这篇，你还有大概八百米的路要走

jialiren

学习！

油花生

不懂外汇，进来膜拜一下。

格美

原帖由 沅 于 2009-12-31 16:34 发表
加上这篇，你还有大概八百米的路要走

你好狠啊，



你催着紧，好几个好贴出现啦～～～

bluefish001

写得很好，顶呀

INMOST

写的太好。以至于没几人感兴趣。

booo

"但真实交易中当然不会是这么简单，如果遇到金叉就买，死叉就卖的话，长期下来帐户肯定会亏的一塌糊涂。" 我觉得实际中，也不是那么简单，就会亏得一塌糊涂的。那如果遇到金叉就卖，死叉就买，难道长期下来帐户就会赚得一塌糊涂么？ 我估计大部分交易系统其实都不会大亏的，否则反过来做不就大赚了？要真找到一个长期稳定大亏的交易系统，这还真不是件容易事。长期来看，估计绝大部分交易系统都是死在点差上。